证券代码：601607 证券简称：上海医药 编号：临 2024-032
上海医药集团股份有限公司
对于公开拓行公司债券预案的公告
本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在职何特地纪录、误导性述说或
者紧要遗漏，并对其内容的确实性、准确性和好意思满性承担个别及连带累赘。
为顺应公司计谋筹办以及筹办业务发展需要，拓宽公司融资渠说念，优化现存融资结
构，合理限度公司举座融资成本，以更好的施展财务杠杆效应，公司拟刊行公司债券。
一、对于公司恰当公开拓行公司债券条件的诠释
字据《中华东说念主民共和国公司法》、《中华东说念主民共和国证券法》（2019 年改造）、《公
司债券刊行与交游治理目的》和《上海证券交游所公司债券上市法令（2022 年改造）》
等法律、法例及范例性文献的关联规则，逐项对照公司本人执行情况，本公司恰当干系
法律、法例和范例性文献规则的适用优化融资监管法式公开拓行公司债券的条件与要求，
具备向专科投资者公开拓行公司债券的条件和经验。
二、本次刊行八成
（一）本次债券的票面金额和刊行范畴
本次拟刊行公司债券面值 100 元，按面值平价刊行。本次债券面值总和不跳动东说念主民
币 50 亿元（含 50 亿元），既可一次性刊行，也不错选拔分期刊行的格式，具体刊行规
模提请股东大会授权董事会实施委员会字据国度法律、法例及证券监督治理部门的关联
规则，连合公司资金需求情况和刊行时市集情况，在上述范围内笃定。
（二）债券利率过甚笃定格式
本次拟刊行公司债券按面值平价刊行，债券利率为固定利率，选拔单利按年计息，
不计复利。具体的债券票面利率将由刊行东说念主与主承销商字据国度关联规则协商笃定。提
请股东大会授权董事会实施委员会笃定和调整刊行利率或其笃定格式。
（三）债券品种及期限
本次拟刊行公司债券包括公开拓行一般公司债券、可续期公司债券、短期公司债券
等品种。
本次拟刊行公司债券具体期限结构（包括但不限于是否联想含权、是否联想赎回条
款或回售条目及干系条目具体内容、是否联想调整票面利率弃取权及干系条目具体内容
等）、期限组成和各期限品种的刊行范畴提请股东大会授权董事会实施委员会在刊行时
字据干系规则及市集情况笃定。
（四）还本付息格式
本次债券的还本付息格式提请股东大会授权董事会实施委员会在刊行时字据干系
规则及市集情况笃定。
（五）刊行格式
本次债券在取得中国证券监督治理委员会（以下简称“中国证监会”）注册后，既
可选用一次性刊行，也不错选拔分期刊行的格式在中国境内公开拓行。具体刊行格式提
请股东大会授权董事会实施委员会字据公司资金需求情况和刊行时市集情况，在上述范
围内笃定。
（六）刊行对象及向公司股东配售的安排
本次债券的刊行对象为恰当《中华东说念主民共和国证券法》（2019 年改造）、《公司债
券刊行与交游治理目的》、《证券期货投资者恰当性治理目的》、《上海证券交游所债
券市集投资者恰当性治理目的（2023 年改造）》等干系法律法例规则的专科投资者（国
家法律、法例圮绝购买者以外）。本次公司债券不向公司股东优先配售。
（七）召募资金用途
本次公司债券刊行所召募资金扣除刊行用度后拟用于偿还公司及子公司有息债务、
补充流动资金或恰当法律、法例规则的其他用途。提请股东大会授权董事会实施委员会
字据公司财务情景及资金需求等执行情况决定在前述范围内笃定。
（八）担保情况
本次公司债券是否选拔担保及具体的担保格式提请股东大会授权董事会实施委员
会字据干系规则及市集情况笃定。
（九）偿债保险措施
字据关联规则，提请股东大会授权董事会实施委员会在出现展望不行按时偿付债券
本息或者到期未能按时偿付债券本息时，将至少选用如下措施：
（1）不向股东分派利润；
（2）暂缓紧要对外投资、收购兼并等等成人道支拨容貌的实施；
（3）调减或停发董事和高等治理东说念主员的工资和奖金；
（4）主要累赘东说念主不得调离。
（十）承销格式
本次债券拟由主承销商组成承销团，以余额包销的格式承销。
（十一）上市安排
在本次公司债券刊行杀青后，在骄矜上市条件的前提下，公司将尽快进取海证券交
易所提议对于本次公司债券上市交游的肯求。经监管部门批准，本次公司债券亦可在适
用法律允许的其他交游阵势上市交游，具体交游阵势提请股东大会授权董事会实施委员
会字据干系法律法例、监管部门的批准和市集情况赐与笃定。
（十二）决议灵验期
本次公司债券的股东大会决议灵验期为经公司股东大会审议通过之日起 12 个月。
于前述灵验期内，公司向中国证监会提交本次公司债券刊行注册的，本决议灵验期自动
延迟至本次公司债券整个刊行收场之日或中国证监会对本次公司债赐与的核准/注册文
件的灵验期届满之日（二者孰晚）。于前述灵验期内，公司股东大会可就本次公司债券
刊行另行召开股东大会，决定是否绝交或延迟本决议的灵验期。
（十三）本次刊行对董事会实施委员会的授权
字据本次拟刊行公司债券的安排，为提高本次公司债券刊行及上市干系使命的成果，
特提请公司股东大会授权公司董事会实施委员会全权办理干系事宜，包括但不限于：
（1）决定并聘用本次公司债券刊行干系的中介机构。
（2）依据国度法律、法例及证券监管部门的关联规则，字据公司和市集的执行情
况，决定本次公司债券的具体刊行决议以及修改、调整本次公司债券的刊行条目，包括
但不限于具体刊行范畴、刊行格式、配售安排、债券期限、债券品种、债券利率或其确
定格式、刊行时机、刊行安排（包括是否分期刊行、刊行期数及各期刊行范畴等）、是
否成立回售条目或赎回条目及条目的具体内容、制定担保决议、评级安排、具体申购办
法、还本付息安排、偿付递次、偿债保险和上市安排等与刊行条目关联的一切事宜，以
及在股东大会笃定的召募资金用途范围内决定召募资金的具体使用等事宜。
（3）制定、批准、签署、修改、公告与本次刊行公司债券关联的各项法律文献，并
字据监管部门的要求对讲述文献进行相应补充或调整。
（4）代表公司进行公司债券产物刊行、上市干系的谈判，进行恰当的信息清晰。
（5）弃取债券受托治理东说念主，签署债券受托治理契约及制定债券持有东说念主会议法令。
（6）在本次刊行完成后，办理本次刊行公司债券的上市事宜。
（7）如国度法律法例或监管部门的干系政策或市集条件发生变化，除字据关联法
律法例及公司轨则规则必须由股东大会从头决议的事项外，可依据关联法律法例、公司
轨则的规则和监管部门的见解（如有）对本次公司债券刊行的干系事项进行相应调整，
或字据执行情况决定是否赓续实施本次公司债券的刊行。
（8）全权矜严惩理与本次公司债券刊行及上市关联的其他事项。
（9）本授权的灵验期自股东大会审议通过之日起 12 个月。于前述灵验期内，公司
向中国证监会提交本次公司债券刊行注册的，本授权灵验期自动延迟至本次公司债券全
部刊行收场之日或中国证监会对本次公司债赐与的核准/注册文献的灵验期届满之日
（二者孰晚）。于前述灵验期内，公司股东大会可就本授权另行召开股东大会，决定是
否绝交或延迟本授权的灵验期。
三、刊行东说念主简要财务司帐信息
（一）最近三年的金钱欠债表、利润表及现款流量表
（1）归拢金钱欠债表
单元：万元
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
流动金钱
货币资金 3,051,770.64 2,740,139.60 2,239,038.57
交游性金融金钱 1,015,215.48 961,355.47 -
繁衍金融金钱 259.64 482.01 328.45
应收单据及应收账款 7,484,253.01 6,855,943.84 5,938,665.09
其中：应收单据 190,864.90 179,958.44 127,888.07
应收账款 7,293,388.11 6,675,985.40 5,810,777.02
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
应收款项融资 232,010.60 162,738.61 161,900.98
预支款项 319,004.43 386,758.27 245,776.11
其他应收款 338,113.39 257,481.41 241,910.80
存货 3,662,339.39 3,446,021.68 2,710,403.53
一年内到期的非流动金钱 7,742.01 18,561.99 12,650.56
其他流动金钱 132,677.64 121,804.19 98,769.14
流动金钱整个 16,243,386.23 14,951,287.06 11,649,443.23
非流动金钱
永久应收款 22,793.96 21,229.98 19,774.23
永久股权投资 835,191.01 923,264.36 907,327.54
其他职权器用投资 5,541.67 10,148.75 7,339.24
其他非流动金融金钱 219,537.19 214,304.01 138,890.07
投资性房地产 31,467.31 24,641.55 21,332.33
固定金钱 1,215,505.47 1,153,928.94 1,048,411.82
在建工程 356,962.91 277,736.31 291,413.00
坐蓐性生物质产 13,342.72 13,719.18 40,256.91
使用权金钱 214,831.11 186,865.99 199,243.37
无形金钱 605,083.59 624,414.00 604,943.12
开拓支拨 31,050.97 34,260.53 25,922.79
商誉 1,139,333.22 1,133,592.66 1,123,897.24
永久待摊用度 47,471.12 46,243.86 42,911.75
递延所得税金钱 171,685.81 153,472.90 136,754.49
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
其他非流动金钱 44,069.11 44,380.07 85,689.79
非流动金钱整个 4,953,867.14 4,862,203.09 4,694,107.68
金钱整个 21,197,253.38 19,813,490.15 16,343,550.92
单元：万元
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
流动欠债
短期借债 3,556,049.97 2,775,058.86 2,251,457.40
繁衍金融欠债 231.65 156.99 77.41
应酬单据及应酬账款 5,463,245.43 5,156,552.90 4,199,541.44
应酬单据 671,744.35 596,172.37 476,474.80
应酬账款 4,791,501.07 4,560,380.53 3,723,066.64
合同欠债 197,069.01 224,282.35 131,092.09
应酬员工薪酬 178,398.00 158,048.82 143,302.81
应交税费 121,717.22 144,082.34 169,266.01
其他应酬款 1,794,935.39 1,647,485.59 1,306,252.78
一年内到期的非流动欠债 296,347.58 324,943.31 58,204.26
其他流动欠债 629,193.65 638,493.45 923,238.16
流动欠债整个 12,237,187.90 11,069,104.60 9,182,432.36
非流动欠债
永久借债 578,615.47 625,979.94 715,775.17
租出欠债 155,007.67 130,161.11 143,427.41
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
永久应酬款 816.35 799.59 31,516.15
展望欠债 3,958.51 2,397.89 2,324.39
递延收益 63,348.13 53,458.11 234,908.01
永久应酬员工薪酬 3,888.42 3,891.20 3,900.72
递延所得税欠债 101,582.01 104,923.75 99,876.88
其他非流动欠债 20,239.62 22,528.87 22,768.81
非流动欠债整个 927,456.18 944,140.44 1,254,497.55
欠债整个 13,164,644.08 12,013,245.04 10,436,929.90
股东职权
股本 370,330.11 369,754.62 284,208.93
成本公积 2,918,764.92 2,909,810.38 1,607,072.31
其他笼统收益 -49,608.94 -37,132.37 -14,439.42
盈余公积 230,694.94 215,880.73 199,246.37
未分派利润 3,382,233.29 3,247,987.23 2,859,859.80
包摄于母公司股东职权整个 6,852,414.31 6,706,300.59 4,935,947.99
少数股东职权 1,180,194.99 1,093,944.52 970,673.02
股东职权整个 8,032,609.30 7,800,245.11 5,906,621.01
欠债及股东职权整个 21,197,253.38 19,813,490.15 16,343,550.92
（2）归拢利润表
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
营业收入 26,029,508.89 23,198,129.98 21,582,425.90
减：营业成本 22,896,694.70 20,149,492.31 18,728,114.93
税金及附加 73,810.64 71,627.37 66,622.76
销售用度 1,390,219.15 1,427,897.49 1,331,803.35
治理用度 571,182.74 499,168.92 514,341.77
研发用度 220,403.37 211,219.76 198,727.76
财务用度-净额 148,575.76 131,319.25 124,536.90
加：其他收益 79,316.16 39,376.02 49,878.58
投资收益/（赔本） -6,812.27 53,311.71 181,139.39
其中：春联营企业和协作企业
的投资收益
以摊余成本计量的金融
-18,759.85 -8,050.82 -7,821.33
金钱绝交阐明收益
公允价值变动收益/（赔本） 40,473.14 21,873.79 -20,600.38
信用减值转回/（赔本） -27,995.87 -31,246.05 67.79
金钱减值转回（赔本） -56,127.75 -33,147.13 -14,044.11
金钱处置收益/（赔本） 9,247.53 143,891.81 5,828.93
营业利润 766,723.47 901,465.04 820,548.63
加：营业外收入 4,068.97 3,277.81 8,195.70
减：营业外支拨 65,362.77 23,907.52 14,362.84
利润总和 705,429.67 880,835.33 814,381.49
减：所得税用度 188,772.65 181,633.85 186,924.54
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
净利润 516,657.03 699,201.48 627,456.94
减：少数股东损益 139,857.07 137,486.28 118,110.22
包摄于母公司统统者的净利润 376,799.96 561,715.20 509,346.73
其他笼统收益的税后净额 -12,671.99 -22,648.03 8,743.89
包摄于母公司股东的其他笼统
-12,476.58 -22,692.95 12,101.66
收益的税后净额
不行重分类进损益的其他综
-4,607.08 2,809.51 4,034.07
合收益
其中：其他职权器用投资公
-4,607.08 2,809.51 4,034.07
允价值变动
将重分类进损益的其他笼统
-7,869.50 -25,502.46 8,067.59
收益
其中：职权法下在被投资单
位以后将重分类进损益的其他笼统 -13.33 -23.49 -66.09
收益中享有的份额
应收款项融资信用减
值准备
现款流量套期损益的灵验部分 -216.74 68.99 1,114.77
外币财务报表折算差
-7,749.39 -25,847.94 7,217.82
额
包摄于少数股东的其他笼统收
-195.41 44.91 -3,357.77
益的税后净额
笼统收益总和 503,985.04 676,553.45 636,200.83
减：包摄于少数股东的笼统收
益总和
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
包摄于母公司时时股东笼统收
益总和
每股收益(元)：
基本每股收益 1.02 1.61 1.79
稀释每股收益 1.02 1.61 1.79
（3）归拢现款流量表
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
筹办行为产生的现款流量：
销售商品、提供劳务收到的现款 28,363,939.13 24,991,061.88 23,337,389.47
收到的税费返还 11,374.34 30,103.91 11,414.59
收到其他与筹办行为关联的现款 303,027.58 218,548.53 198,193.66
筹办行为现款流入小计 28,678,341.04 25,239,714.32 23,546,997.72
购买商品、接管劳务支付的现款 25,197,826.50 21,878,337.29 20,367,891.38
支付给员工以及为员工支付的现
金
支付的各项税费 749,783.59 790,001.77 635,314.53
支付其他与筹办行为关联的现款 1,217,974.55 1,181,633.05 1,167,484.87
筹办行为现款流出小计 28,155,189.07 24,765,378.20 23,040,865.10
筹办行为产生的现款流量净额 523,151.97 474,336.12 506,132.63
投资行为产生的现款流量：
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
收回投资收到的现款 2,687,864.37 2,938,710.00 253,587.15
取得投资收益收到的现款 98,275.41 87,994.32 75,232.51
处置固定金钱、无形金钱和其他
永久金钱收回的现款净额
处置子公司过甚他营业单元收到
的现款净额
收到其他与投资行为关联的现款 126,830.48 116,468.32 147,497.90
投资行为现款流入小计 2,930,935.00 3,169,886.45 506,777.63
购建固定金钱、无形金钱和其他
永久金钱支付的现款
投资支付的现款 2,737,665.00 3,968,375.00 314,783.96
取得子公司过甚他营业单元支付
的现款净额
支付其他与投资行为关联的现款 109,688.47 171,904.24 266,371.79
投资行为现款流出小计 3,180,122.28 4,417,198.87 1,108,335.21
投资行为产生的现款流量净额 -249,187.28 -1,247,312.42 -601,557.59
筹资行为产生的现款流量：
接收投资收到的现款 35,427.72 1,412,327.51 16,934.42
其中：子公司接收少数股东投资
收到的现款
取得借债收到的现款 6,419,658.71 4,865,196.46 3,755,401.63
刊行债券收到的现款 1,499,676.33 1,499,250.83 1,899,266.03
收到其他与筹资行为关联的现款 16,413.81 51,336.27 161,923.34
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
筹资行为现款流入小计 7,971,176.57 7,828,111.07 5,833,525.42
偿还债务支付的现款 7,233,833.79 5,980,866.85 5,221,456.24
分派股利、利润或偿付利息支付
的现款
其中：子公司支付给少数股东的
股利、利润
支付其他与筹资行为关联的现款 222,565.90 256,501.53 123,197.40
筹资行为现款流出小计 7,947,991.48 6,614,251.66 5,676,962.57
筹资行为产生的现款流量净额 23,185.09 1,213,859.41 156,562.85
汇率变动对现款的影响 -558.01 -1,244.00 -5,032.34
现款及现款等价物净加多额 296,591.77 439,639.11 56,105.54
期初现款及现款等价物余额 2,453,389.13 2,013,750.02 1,957,644.48
期末现款及现款等价物余额 2,749,980.90 2,453,389.13 2,013,750.02
（1）母公司金钱欠债表
单元：万元
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
流动金钱
货币资金 792,973.54 889,632.59 495,624.17
交游性金融金钱 1,015,215.48 961,355.47 -
预支款项 991.00 934.55 546.25
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
其他应收款 1,675,088.56 1,464,758.98 1,948,919.19
一年内到期的非流动金钱 922.08 1,036.63 -
其他流动金钱 575.06 76.33 372.90
流动金钱整个 3,485,765.73 3,317,794.55 2,445,462.50
非流动金钱
永久应收款 3,013.97 3,732.03 -
永久股权投资 3,104,879.37 2,764,674.56 2,693,907.53
其他非流动金融金钱 178,951.71 178,729.83 100,033.09
投资性房地产 352.18 - -
固定金钱 9,735.85 10,058.24 9,524.74
在建工程 2,996.09 3,535.46 4,113.47
使用权金钱 5,599.17 8,659.33 8,081.68
无形金钱 5,078.91 6,826.22 6,795.19
开拓支拨 6,055.22 7,670.30 7,579.77
永久待摊用度 4,373.68 1,806.49 801.33
其他非流动金钱 686.00 931.95 30,563.45
非流动金钱整个 3,321,722.15 2,986,624.42 2,861,400.25
金钱整个 6,807,487.87 6,304,418.96 5,306,862.75
单元：万元
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
流动欠债
短期借债 100,061.57 130,099.76 105,140.08
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
应酬账款 5,029.69 6,188.42 4,311.13
合同欠债 2,009.72 3,309.72 2,009.72
应酬员工薪酬 7,038.96 9,070.03 6,429.24
应交税费 320.39 186.74 202.46
其他应酬款 1,624,369.60 1,351,851.26 1,467,511.32
一年内到期的非流动欠债 3,632.07 93,216.63 2,653.94
其他流动欠债 605,132.13 606,036.16 907,703.34
流动欠债整个 2,347,594.14 2,199,958.72 2,495,961.23
非流动欠债
永久借债 436,342.00 13,936.00 138,000.00
租出欠债 2,536.65 5,939.09 6,087.55
递延收益 10,398.25 8,364.11 5,362.90
递延所得税欠债 585.97 585.97 585.97
非流动欠债整个 449,862.87 28,825.18 150,036.43
欠债整个 2,797,457.01 2,228,783.90 2,645,997.66
股东职权
股本 370,330.11 369,754.62 284,208.93
成本公积 3,239,153.09 3,227,566.83 1,909,421.11
其他笼统收益 -39.08 -30.22 -14.63
盈余公积 193,115.86 178,301.65 161,667.29
未分派利润 207,470.88 300,042.19 305,582.39
股东职权整个 4,010,030.86 4,075,635.07 2,660,865.09
容貌 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
欠债及股东职权整个 6,807,487.87 6,304,418.96 5,306,862.75
（2）母公司利润表
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
营业收入 22,524.54 27,252.50 13,748.45
减：营业成本 6,141.24 9,181.31 99.88
税金及附加 145.83 379.14 62.20
治理用度 28,050.50 27,673.52 28,080.86
研发用度 44,300.06 41,445.99 41,970.05
财务用度-净额 22,967.37 14,283.89 34,394.22
加：其他收益 2,371.95 2,097.24 1,849.56
投资收益 209,239.75 207,843.69 244,669.95
其中：春联营企业和协作企
业的投资收益
公允价值变动收益/（赔本） 31,545.95 24,926.65 7,868.80
信用减值转回/（赔本） -638.89 -2,571.02 3,302.78
金钱减值转回/（赔本） -15,479.98 - -
金钱处置收益/（赔本） 322.27 - 1.75
营业利润 148,280.62 166,585.20 166,834.08
加：营业外收入 25.03 11.73 297.03
减：营业外支拨 163.54 253.38 725.68
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
利润总和 148,142.11 166,343.56 166,405.44
净利润 148,142.11 166,343.56 166,405.44
其他笼统收益的税后净额 -8.85 -15.60 -43.89
包摄于母公司股东的其他综
-8.85 -15.60 -43.89
合收益的税后净额
将重分类进损益的其他笼统
-8.85 -15.60 -43.89
收益
职权法下在被投资单元以后
将重分类进损益的其他笼统收益 -8.85 -15.60 -43.89
中享有的份额
笼统收益总和 148,133.26 166,327.97 166,361.55
（3）母公司现款流量表
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
筹办行为产生的现款流量：
销售商品、提供劳务收到的现款 20,615.18 29,280.88 15,028.96
收到的税费返还 - 183.00 -
收到其他与筹办行为关联的现款 39,163.07 39,326.78 42,346.64
筹办行为现款流入小计 59,778.25 68,790.66 57,375.60
购买商品、接管劳务支付的现款 29,919.66 29,352.45 7,206.54
支付给员工以及为员工支付的现
金
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
支付的各项税费 140.59 376.02 147.45
支付其他与筹办行为关联的现款 33,783.09 34,969.51 68,309.59
筹办行为现款流出小计 97,621.46 90,643.85 98,542.99
筹办行为产生的现款流量净额 -37,843.21 -21,853.19 -41,167.39
投资行为产生的现款流量：
收回投资收到的现款 2,685,330.00 2,938,710.00 253,587.15
取得投资收益收到的现款 240,896.86 201,824.95 203,718.85
处置固定金钱、无形金钱和其他
- - -
永久金钱收回的现款净额
处置子公司过甚他营业单元收到
- 681.24
的现款净额
收到其他与投资行为关联的现款 367,697.21 612,213.76 205,137.12
投资行为现款流入小计 3,293,924.07 3,753,429.94 662,443.12
购建固定金钱、无形金钱和其他
永久金钱支付的现款
投资支付的现款 2,737,665.00 3,968,375.00 295,000.00
取得子公司过甚他营业单元支付
的现款净额
支付其他与投资行为关联的现款 681,326.23 464,574.54 424,438.81
投资行为现款流出小计 3,458,376.48 4,442,440.11 740,733.27
投资行为产生的现款流量净额 -164,452.42 -689,010.17 -78,290.14
筹资行为产生的现款流量：
接收投资收到的现款 10,641.94 1,398,173.08 -
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
取得借债收到的现款 772,626.00 165,936.00 215,039.26
刊行债券收到的现款 1,499,676.33 1,499,250.83 1,899,266.03
收到其他与筹资行为关联的现款 87,304.41 313,814.52 241,054.20
筹资行为现款流入小计 2,370,248.68 3,377,174.44 2,355,359.48
偿还债务支付的现款 1,970,220.00 1,975,039.26 1,950,000.00
分派股利、利润或偿付利息支付
的现款
支付其他与筹资行为关联的现款 5,916.46 117,211.43 66,771.35
筹资行为现款流出小计 2,234,623.42 2,277,748.13 2,163,269.84
筹资行为产生的现款流量净额 135,625.27 1,099,426.31 192,089.64
汇率变动对现款的影响 11.20 -554.53 35.90
现款及现款等价物净加多额 -66,659.16 388,008.43 72,668.01
期初现款及现款等价物余额 859,632.30 471,623.87 398,955.86
期末现款及现款等价物余额 792,973.14 859,632.30 471,623.87
（二）最近三年公司归拢报表范围及变化情况
注册成本 持股比例
企业称号 注册地
（亿元） （成功+转折）
上药控股有限公司 上海市 50.00 100.00%
上药科园信海医药有限公司 海口市 13.00 100.00%
上海上药信谊药厂有限公司 上海市 11.92 100.00%
注册成本 持股比例
企业称号 注册地
（亿元） （成功+转折）
上海上药第一世化药业有限公司 上海市 2.25 100.00%
上海上药新亚药业有限公司 上海市 10.52 96.90%
上海市药材有限公司 上海市 14.76 100.00%
正大芳华宝药业有限公司 湖州市 1.29 75.00%
上药集团常州药业股份有限公司 常州市 1.58 75.89%
上海中西三维药业有限公司 上海市 5.46 100.00%
上海医药集团青岛国风药业股份有限公司 青岛市 0.93 67.52%
杭州胡庆余堂药业有限公司 杭州市 1.35 51.01%
厦门中药厂有限公司 厦门市 2.00 61.00%
辽宁上药好照料药业（集团）有限公司 本溪市 1.02 55.00%
上海中华药业有限公司 上海市 0.94 100.00%
上海医疗器械股份有限公司 上海市 3.27 100.00%
广东天普生化医药股份有限公司 广州市 1.00 67.14%
上药康丽(常州)药业有限公司 常州市 0.15 100.00%
（三）最近三年的主要财务筹议
刊行东说念主最近三年公司归拢报表口径的主要财务筹议如下：
主要财务筹议
日/2023年度 日/2022年度 日/2021年度
流动比率 1.33 1.35 1.27
主要财务筹议
日/2023年度 日/2022年度 日/2021年度
速动比率 1.02 1.03 0.96
金钱欠债率 62.11% 60.63% 63.86%
包摄于母公司股东的每股净金钱（元） 18.50 18.14 17.37
应收账款盘活率（次） 3.63 3.63 3.84
存货盘活率（次） 6.44 6.55 7.32
每股筹办行为产生的现款流量净额（元） 1.41 1.28 1.78
每股现款流量净额（元） 0.80 1.19 0.20
注：上述财务筹议的筹办智商如下：
（1）流动比率＝流动金钱／流动欠债；
（2）速动比率=（流动金钱-存货-其他流动金钱）/流动欠债；
（3）金钱欠债率＝欠债总和/金钱总和；
（4）每股净金钱＝期末包摄于母公司股东职权／股本；
（5）应收账款盘活率（次）＝营业收入／应收单据与应收账款平均余额；
（6）存货盘活率（次）＝营业成本／存货平均余额；
（7）每股筹办行为产生的现款流量净额＝筹办行为产生的现款流量净额／股本；
（8）每股现款流量净额＝现款及现款等价物加多额／总股本。
字据中国证监会《公开拓行证券公司信息清晰编报法令第9号--净金钱收益率和每
股收益的筹办及清晰》（2010年改造）的要求筹办的净金钱收益率和每股收益如下
（归拢报表口径）：
每股收益（元/股）
加权平均净金钱
年度 容貌 基本每股 稀释每股
收益率（%）
收益 收益
包摄于公司时时股股东的净利润 5.56 1.02 1.02
时时股股东的净利润 5.30 0.97 0.97
包摄于公司时时股股东的净利润 9.11 1.61 1.61
时时股股东的净利润
包摄于公司时时股股东的净利润 10.76 1.79 1.79
时时股股东的净利润 8.45 1.41 1.41
按照证监会《公开拓行证券的公司信息清晰诠释注解性公告第1号——非经常性损益
[2008]》的要求，清晰论说期非经常损益情况。最近三年公司非经常性损益表如下：
单元：元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
非流动金钱处置损益 88,316,279.93 1,577,562,366.09 1,249,686,382.85
计入当期损益的政府援手
(与企业业务密切干系，按
照国度长入法式定额或定
量享受的政府援手以外)
除同本集团正常筹办业务
干系的灵验套期保值业务 404,731,380.72 218,737,860.49 -197,618,301.60
外，持有交游性金融资
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
产、交游性金融欠债产生
的公允价值变动损益，以
及处置交游性金融金钱、
交游性金融欠债和可供出
售金融金钱取得的投资收
益
单独进行减值测试的应收
款项减值准备转回
除上述各项之外的其他营
-612,937,965.84 -206,297,108.14 -61,671,412.79
业外收入和支拨
其他恰当非经常性损益定 -
- -
义的损益容貌
所得税影响额 -122,936,269.10 -342,272,194.73 -303,704,084.16
少数股东职权影响额(税后) -50,830,922.93 -293,237,382.98 -68,237,862.88
整个 171,887,254.89 1,320,098,299.73 1,092,537,073.19
（四）治理层分析见解
公司治理层连合最近三年的财务报表，对其金钱欠债结构、现款流量、盈利能
力、过去业务标的以及盈利武艺的可络续性，按照归拢报表口径进行了如下分析：
（1）金钱情景
单元：万元
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
流动 16,243,386.23 76.63% 14,951,287.06 75.46% 11,649,443.23 71.28%
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
金钱
非流
动资 4,953,867.14 23.37% 4,862,203.09 24.54% 4,694,107.68 28.72%
产
金钱
整个
现在的金钱组成结构恰当公司现存的筹办特质，反应了公司业务模式较为锻真金不怕火，与公
司的基本情况相适当。
（2）流动金钱分析
单元：万元
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
货币资金 3,051,770.64 2,740,139.60 2,239,038.57 19.22%
% %
交游性金融资
产
繁衍金融金钱 259.64 0.00% 482.01 0.00% 328.45 0.00%
应收单据及应 46.08 45.86
收账款 % %
应收单据 190,864.90 1.18% 179,958.44 1.20% 127,888.07 1.10%
应收账款 7,293,388.11 6,675,985.40 5,810,777.02 49.88%
% %
应收款项融资 232,010.60 1.43% 162,738.61 1.09% 161,900.98 1.39%
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
预支款项 319,004.43 1.96% 386,758.27 2.59% 245,776.11 2.11%
其他应收款 338,113.39 2.08% 257,481.41 1.72% 241,910.80 2.08%
存货 3,662,339.39 3,446,021.68 2,710,403.53 23.27%
% %
一年内到期的
非流动金钱
其他流动金钱 132,677.64 0.82% 121,804.19 0.81% 98,769.14 0.85%
流动金钱整个 16,243,386.23 100% 14,951,287.06 100% 11,649,443.23 100%
截止2021年12月31日、2022年12月31日和2023年12月31日，公司流动金钱总和分散
为11,649,443.23万元、14,951,287.06万元和16,243,386.23万元，占总金钱的比重分散为
较好，陪伴公司筹办范畴扩大，货币资金、应收账款及存货加多，论说期内公司流动资
产占比有所高潮。
（3）非流动金钱分析
单元：万元
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
永久应收款 22,793.96 0.46% 21,229.98 0.44% 19,774.23 0.42%
永久股权投资 835,191.01 16.86% 923,264.36 18.99% 907,327.54 19.33%
其他职权器用投
资
其他非流动金融
金钱
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
投资性房地产 31,467.31 0.64% 24,641.55 0.51% 21,332.33 0.45%
固定金钱 1,215,505.47 24.54% 1,153,928.94 23.73% 1,048,411.82 22.33%
在建工程 356,962.91 7.21% 277,736.31 5.71% 291,413.00 6.21%
坐蓐性生物质产 13,342.72 0.27% 13,719.18 0.28% 40,256.91 0.86%
使用权金钱 214,831.11 4.34% 186,865.99 3.84% 199,243.37 4.24%
无形金钱 605,083.59 12.21% 624,414.00 12.84% 604,943.12 12.89%
开拓支拨 31,050.97 0.63% 34,260.53 0.70% 25,922.79 0.55%
商誉 1,139,333.22 23.00% 1,133,592.66 23.31% 1,123,897.24 23.94%
永久待摊用度 47,471.12 0.96% 46,243.86 0.95% 42,911.75 0.91%
递延所得税金钱 171,685.81 3.47% 153,472.90 3.16% 136,754.49 2.91%
其他非流动金钱 44,069.11 0.89% 44,380.07 0.91% 85,689.79 1.83%
非流动金钱整个 4,953,867.14 100.00% 4,862,203.09 100.00% 4,694,107.68 100.00%
截止2021年12月31日、2022年12月31日和2023年12月31日，公司非流动金钱总和分
别为4,694,107.68万元、4,862,203.09万元和4,953,867.14万元，占总金钱的比重分散为
主要组成。
单元：万元
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
短期借债 3,556,049.97 27.01% 2,775,058.86 23.10% 2,251,457.40 21.57%
繁衍金融欠债 231.65 0.00% 156.99 0.00% 77.41 0.00%
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
应酬单据及应酬
账款
应酬单据 671,744.35 5.10% 596,172.37 4.96% 476,474.80 4.57%
应酬账款 4,791,501.07 36.40% 4,560,380.53 37.96% 3,723,066.64 35.67%
合同欠债 197,069.01 1.50% 224,282.35 1.87% 131,092.09 1.26%
应酬员工薪酬 178,398.00 1.36% 158,048.82 1.32% 143,302.81 1.37%
应交税费 121,717.22 0.92% 144,082.34 1.20% 169,266.01 1.62%
其他应酬款 1,794,935.39 13.63% 1,647,485.59 13.71% 1,306,252.78 12.52%
一年内到期的非
流动欠债
其他流动欠债 629,193.65 4.78% 638,493.45 5.31% 923,238.16 8.85%
流动欠债整个 12,237,187.90 92.95% 11,069,104.60 92.14% 9,182,432.36 87.98%
永久借债 578,615.47 4.40% 625,979.94 5.21% 715,775.17 6.86%
租出欠债 155,007.67 1.18% 130,161.11 1.08% 143,427.41 1.37%
永久应酬款 816.35 0.01% 799.59 0.01% 31,516.15 0.30%
展望欠债 3,958.51 0.03% 2,397.89 0.02% 2,324.39 0.02%
递延收益 63,348.13 0.48% 53,458.11 0.44% 234,908.01 2.25%
永久应酬员工薪
酬
递延所得税欠债 101,582.01 0.77% 104,923.75 0.87% 99,876.88 0.96%
其他非流动欠债 20,239.62 0.15% 22,528.87 0.19% 22,768.81 0.22%
非流动欠债整个 927,456.18 7.05% 944,140.44 7.86% 1,254,497.55 12.02%
容貌
金额 占比 金额 占比 金额 占比
欠债整个 13,164,644.08 100% 12,013,245.04 100% 10,436,929.9 100%
连年来，跟着公司范畴的膨胀，公司对营运资金的需求逐年增长。截止2021年12月
为1,254,497.55万元、944,140.44万元和927,456.18万元，占欠债总和的比例分散为12.02%、
年12月31日、2022年12月31日和2023年12月31日，公司金钱欠债率分散为63.86%、60.63%
和62.11%，论说期内举座金钱欠债结构褂讪。本次刊行公司债券，故意于进一法子整公
司的债务结构，限度财务风险。
本公司利润主要起原于主营业务收入，不存在对投资收益及营业外进出依赖的情
形。公司的营业毛利、营业利润、利润总和的具体情况如下：
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
营业收入 26,029,508.89 23,198,129.98 21,582,425.90
营业成本 22,896,694.70 20,149,492.31 18,728,114.93
营业利润 766,723.47 901,465.04 820,548.63
利润总和 705,429.67 880,835.33 814,381.49
净利润 516,657.03 699,201.48 627,456.94
论说期内，公司营业收入逐年保持褂讪的增长。2022年度利润总和较上年增长8.16%，
净利润较上年增长11.43%；2023年度利润总和较上年下跌19.91%，净利润较上年下跌
波动所致。字据公司业务布局及业务发展情况，公司盈利武艺可络续。
营业收入组成情况如下：
单元：万元
容貌
金额 比例 金额 比例 金额 比例
主营业
务收入
其他业
务收入
整个 26,029,508.89 100% 23,198,129.98 100% 21,582,425.90 100.00%
公司营业收入增长主要起原于主营业务收入的褂讪增长，近三年营业收入中主营
业务收入占比均为99%以上。2022年度和2023年度营业收入的较上年增长幅度分散为
主营业务收入组成情况如下：
单元：万元
容貌
金额 比例 金额 比例 金额 比例
工业 2,625,679.22 10.13% 2,675,764.46 11.57% 2,509,847.68 11.67%
分销 23,375,954.14 90.20% 20,573,289.25 88.97% 19,061,666.58 88.64%
零卖 911,075.09 3.52% 826,352.43 3.57% 776,759.73 3.61%
其他 28,452.93 0.11% 14,409.32 0.06% 24,199.02 0.11%
对消 -1,025,955.18 -3.96% -965,809.71 -4.18% -868,313.33 -4.04%
整个 25,915,206.21 100.00% 23,124,005.75 100.00% 21,504,159.68 100.00%
公司主营业务收入主要组成为分销收入和工业收入，其中2021年度、2022年度和
占主营业务收入比例分散为88.64 %、88.97%和90.20%，分销业务收入褂讪增长，占主
营业务收入比重有所高潮。
公司现款流量情况如下：
单元：万元
容貌 2023年度 2022年度 2021年度
筹办行为产生的现款流
量净额
投资行为产生的现款流
-249,187.28 -1,247,312.42 -601,557.59
量净额
筹资行为产生的现款流
量净额
现款及现款等价物净增
加额
万元、439,639.11万元和296,591.77万元，出现一定的波动，主要原因是公司论说期内投
资行为现款流量及筹资行为现款流量产生一定波动，此外，2022年，受疫情影响，公司
货款回笼放慢，使得筹办行为现款流量下滑，进而导致现款及现款等价物净加多额的整
体波动。
公司主要偿债武艺筹议如下：
主要财务筹议 2023年12月31日 2022年12月31日 2021年12月31日
流动比率 1.33 1.35 1.27
速动比率 1.02 1.03 0.96
金钱欠债率 62.11% 60.63% 63.86%
从短期偿债武艺筹议上看，公司2021年12月31日、2022年12月31日和2023年12月31
日流动比率分散为1.27、1.35和1.33，速动比率分散为0.96、1.03和1.02，公司短期偿债能
力论说期内举座有所升迁。从永久偿债武艺筹议看，公司金钱欠债率分散为63.86%、
连年来，我国政府已逐渐将生物医药行业升迁到国度发展计谋的高度，在医药行业
各范畴发布一系列蹙迫政策，从药品坐蓐、流畅、使用全链条提议系统变调措施，荧惑
变调，提高药品供给质料，淘汰过期产能，提高行业聚积度，促进药品合理订价，积极
建造范例有序的药品供应保险轨制，更好地骄矜东说念主民各人看病就医需求，推动“健康中
国”建造。从中永久来看，在国度政策、经济发展、东说念主口老龄化以及生物制药本事发展等
笼统要素的多重出手下，医药市集范畴将络续扩大。在此布景下，公司动作处于国内工
生意最初地位的笼统产业集团，将积极把捏国度计谋机遇，顺应行业发展趋势，以健康
产业为干线，络续加速变调转型，深入集约化发展，稳步升迁筹办质料、盈利武艺、运
营成果及行业地位的稳步升迁，络续为各人健康创造价值。
医药工业方面，公司积极制定产物计谋，加大变调参加，以通达式变调模式、融产
连合、国外化发展等技能，络续优化产物结构，丰富具有各异化上风的变调药及改良型
变调药产物，推动公司医药工业络续健康发展。在变调药范畴，公司进一步加码研发，
临床肯求取得受理及进入临床盘考阶段的新药管线络续加多，多项变调药管线处于要津
性盘考或临床III 期阶段，并通过自研与合作开拓等格式，在临床前阶段储备了一批特
色品种，此外，公司多渠说念扩展业务范畴，通过对外投资介入干细胞产业范畴，进一步
布局前沿的干细胞药物产业。在中药范畴，公司积极响应国度计谋，储备并积极挖掘中
药产物资源，络续推动中药大品种栽种，公司聚焦中医药范畴开展合作，勤快于打造上
中卑劣协同发展的中药全产业链新模式。此外，在零散病范畴，公司心疼零散病调养，
是国内领有零散病药品批文最多的企业之一，筹议将旗下零散病平台—上药睿尔打造为
寰宇蹙迫的零散病药物变调研发基地、具有全球影响力的零散病药物调度基地、零散病
药物高端国外化坐蓐基地及急需零散病药品的保供基地。
医药生意方面，公司与国表里主要的药品制造商竖立了计谋合作关系，通过浩大的
供应链做事汇聚，提供一体化的医药供应链措置决议，沉稳中国入口药和变调药做事龙
头地位，同期，器械大健康等非药业务保持建壮发展态势，协同助力公司成为国内药品
分销、变调产物上市的首选合作伙伴。此外，公司积极推动中国药品及健康产物的供应
链升级，以科技信息化技能，络续探索变调医药健康产物的供应及支付模式。
在国内医药行业变调发展的布景下，公司将围绕新样式、新最先、新发展的要求，
积极把捏国度计谋机遇，顺应产业变革，加速转型发展，围绕各业务板块特质制定更佳
发展旅途与模式，推动公司中枢竞争力沉稳与升迁，确保国内医药行业最初地位，全力
打造具有国外竞争力和影响力的中国医药产业集团。
四、本次公司债券刊行的召募资金用途
本次刊行公司债券的召募资金扣除刊行用度后，拟用于偿还公司及子公司有息债
务、补充流动资金或恰当法律、法例规则、监管机构认同的其他用途，以此达到调整
公司欠债结构和维持公司业务发展的标的。具体召募资金用途提请股东大会授权实施
董事会字据公司财务情景及资金需求情况笃定。
五、其他蹙迫事项
截止 2023 年 12 月 31 日，公司下属子公司对归拢报表范围外参股企业担保余额为
等可能产生紧要影响的未决诉讼或仲裁事项。
本公司刊行公司债券尚需经股东大会审议批准、上海证券交游所审核快乐以及中国
证监会注册刊行。
特此公告。
上海医药集团股份有限公司
董事会
二零二四年三月二十九日
